Новини

Топ-трейдер Юджин Нг Ах Сіо опублікував підсумок своїх останніх угод. Після того, як я ідеально зайшов у довгу позицію по BTC від $102,000 до $107,000, я вирішив перенести цей прибуток на довгий ордер по SOL та екосистемі SOL. Точки входу на той момент пропонували помірне співвідношення ризик/винагорода (r/r), зокрема: довга позиція по SOL на $220, WIF на $2.75 та BONK на $0.037. Це було засновано на сильній продуктивності SOL на низькому таймфреймі (LTF) та впевненості, що прийшла з успіху попередніх угод. Коли ринок BTC почав розвертатися на 108k, мені не сподобалася торгова продуктивність деяких мем-коінів, і я рішуче закрив недопрацьовані активи, прийнявши прийнятний збиток (що було правильним рішенням). Однак, замість того, щоб закрити свою позицію по SOL, я вирішив збільшити свою позицію з $20 мільйонів до $30 мільйонів. Це призвело до першої помилки. Помилка №1 Не зупинитися вчасно: Зазвичай однією з моїх сильних сторін є здатність виходити з позиції, коли вона починає втрачати силу, щоб уникнути більших втрат. Цього разу, однак, я вирішив не брати стоп-лосс, коли SOL впав до $215, хоча я думав, що ринок піде вниз приблизно під час засідання FOMC. Моя упередженість переважила логіку, і я заспокоїв себе ментальним виправданням, що $200 є ключовим рівнем підтримки для SOL, і що це було досить близько, щоб я не хотів бути «відрізаним» ринком, намагаючись зловити 5% коливання. Коли SOL впав до рівня підтримки $200, я ще більше збільшив свою позицію з $30 мільйонів до $45 мільйонів, виходячи з того, що співвідношення ризик-винагорода було найкращим на рівні підтримки високого таймфрейму (HTF). Я не думаю, що це була помилка, але це зробило вже складну ситуацію ще більш небезпечною. Помилка №2 Ігнорування стопів: Коли SOL впав нижче $200, очевидною дією мало бути закриття позиції, як було заплановано. Однак я вирішив утримати позицію, оскільки вона вже була настільки великою, що якщо б я закрив її в той момент, це могло б викликати водоспадний спад SOL до $190 і знищити всю діаграму. У цей момент я став надіятися, думаючи «можливо, буде спад через підтримку і знову вгору». Цей стан розуму, безумовно, є червоним попереджувальним знаком, і я приділяв би йому особливу увагу. Крім того, коли ціна впала нижче $200, я збільшив кредитне плече між $187 і $193, збільшивши розмір своєї позиції майже до $60 мільйонів (загальне кредитне плече рахунку 1.2x). Це, очевидно, був неправильний крок, але, як ви бачите, помилки почали накопичуватися. На щастя, не було повномасштабної «чорної лебеді» події, і я не був покараний більше, ніж повинен був бути. Зробити правильну річ: Коли флоат досяг $7-8 мільйонів, я вирішив «досить» і зупинився. Я закрив 70% своєї позиції на $193, що звільнило готівку, яку я використав для відновлення позицій в ETH, ENA, PEPE і WIF на кінцевому дні, майже до найнижчої точки. Остаточний реальний прибуток і збиток (rPNL) по цій угоді склав збиток у $6.2 мільйона, або близько -10.2%. З тих пір я виконав 13 угод, всі з яких були прибутковими, фактично компенсуючи цей збиток. Я думаю, що це чудовий приклад того, як угода може піти не так з самого початку, а потім помилки продовжують накопичуватися і можуть закінчитися дуже погано, особливо коли переважає «менталітет втоплених витрат». На щастя, я зміг вийти з цього мислення, що дозволило мені торгувати спокійно і точно на дні ринку. Це найбільший збиток, який я коли-небудь мав на одній позиції в цьому рахунку, і це урок, який я запам'ятаю на довгий час. Веселого Різдва, друзі.

Су Чжу, засновник Three Arrows Capital, займає довгу позицію по HYPE на рівні $29 і довгу позицію по SOL на рівні $195, згідно з постом на X.