TVLは1ヶ月で5倍に増加し、ソニックで最も収益性の高い収益戦略を整理しました

執筆者：BUBBLE

他のチェーンがMeMe市場に注力し、さまざまな緊急事態に常に注目している一方で、Sonic Labs（旧Fantom）はDeFiの開発に注力しています。Sonicはエコシステム内のDeFiプロジェクトを奨励するための新しい対策をいくつか発表しており、これによりSonicチェーンのTVLも過去1か月で500％増加しました。Sonicは何をしてきたのか、そして個人投資家はSonicエコシステムにどのように参加すべきなのでしょうか？

古いチェーン、新しいレイアウト、AC 兄弟が戻ってきた後、ソニックは何をしましたか?

ファントムは2021年に大成功を収め、TVLは80億ドルに達した。しかし、主任開発者のアンドレ・クロニエが去り、DeFiサマーが終了すると、Fantomは徐々に姿を消しました。そしてACは昨年末に復帰し、FantomブランドをSonicにアップグレードしました。かつての優秀なチームは最新のテクノロジーを使用して新しいチェーンを構築し、発売から2か月以内に確かに良い結果を達成しました。

わずか 2 か月で、Sonic の TVL は 0 から 5 億ドル以上に成長しました。合計 1 億 1,000 万ドルの外部資金が Sonic に純流入しており、その大部分を Solana が占め、Base と ETH がそれに続きます。 SonicのDEX取引量も10億ドルを超えました。

ソニックはどうやってこんなに短い時間でそれを成し遂げたのでしょうか?まず第一に、DeFiチェーンにとって、ステーブルコイン資金調達チャネルは絶対に不可欠です。 USDTをSonicに接続した後、ステーブルコインの総市場価値は今週59％増加しました。DeFiLlmaは、USDT、USDC、scUSD、stkscUSD、USDC.eなどのステーブルコインの総市場価値が1億ドルのマークを超えたことを示しています。

Euler に加えて、ネイティブ レンディング プラットフォーム Silo やステーキング プラットフォーム Beets もあり、ETH などの資産に大量の流動性を提供しています。Sonic は、Lombard Finance、Ether.fi、Rings Protocol の 3 つの DeFi プロトコルをネストし、ネスト ステーキング モデルを使用してユーザーに利益レバレッジとポイント ボーナスをもたらします。相互に利益のある状況では、バスケットボール コートでのトライアングル オフェンスのように、BTC の流動性が Sonic にもたらされます。

攻撃の出発点はロンバード・ファイナンスです。ロンバードはビットコインに重点を置いたDeFiプロジェクトです。その最も有名な製品は、ビットコインの流動性ステーキングバージョンであるLBTCの立ち上げです。ユーザーがロンバードを通じてイーサリアム、ベース、または BNB に BTC をステークすると、1:1 の「LBTC」を受け取ります。

次のステップはEther.fiです。Ether.fiはロンバードと協力して、初のビットコイン流動性重担保トークン「eBTC」を立ち上げました。eBTCはバックグラウンドでLBTCを担保として使用し、eBTC保有者は「実際のビットコインに裏付けられた」LBTCのステーキング報酬とEther.fiのイーサリアムにおける重担保戦略の両方の恩恵を受けるため、多層的な利益を得ることができます。 eBTC を Ethereum 上のリングに預けて scBTC を発行することもできます。

攻撃の終点は、ステーブルコインからイーサリアム、そして前述のLBTCやeBTCビットコインデリバティブまで、ユーザーがさまざまなトークンを預けることができるRingsです。ユーザーはこれらの資産をRingsプロトコルに預けて、リターンのある資産の「sc」バージョンを鋳造することができます（scBTCに加えて、scUSDとscETHもあります）。 Sonic の現在の報酬メカニズムによれば、これらの資産を保有、使用、またはステークするかどうかに関係なく、毎週の収益を得ることができます。 Rings は Veda Labs のファーミング戦略を使用して、預けられた資産から収入を生み出し、それを Ethereum と Sonic のプロトコルを通じてユーザーに還元します。

その後、初期の開発者と新規ユーザーの数を増やすために、Sonic はほぼ同時に DeFAI Hackathon と Sonic Meme Mania コンテストを立ち上げ、AI と MeMe のユーザーベースを拡大しました。

ハッカソンの賞金は、Sonic 上でソーシャルおよびオンチェーン操作を実行する AI エージェントの構築をサポートするために、$S で 295,000 米ドルです。 18のAIプロジェクトと485人の技術者の注目を集めています。登録締め切りは2月25日です。

ミームコンテストでは総額100万ドルの賞金が用意されており、参加者の現在の最高時価総額は700万ドル近くとなっている。 Sonic上のMemeコインのインフラはまだ比較的不完全です。トランザクションの最速チェーンであるSonicが、DeFiを開発しながらMeme市場を獲得するというSolanaの戦略を継続するかどうかはわかりません。

しかし、最も重要な新規参入者はフリーローダーとDeFiプレイヤーです。Sonicはインセンティブとして合計2億Sドルのトークンをエアドロップする予定で、これは1年間にわたってリリースされ、ロック解除されます。最初のシーズンは6か月続き、エアドロップ全体の40〜60％を占めます。そのうち、エアドロップの25％は即時流通トークンであり、75％は取引可能なロックされたNFT証明書です。ユーザーはNFTを取引したり、下の表のロック解除の進行状況に応じてその一部を$S流動性として破壊し、早期にロック解除したりすることができます。柔軟なエアドロップロック解除モードも多くのユーザーを魅了しています。

ネット上では、非常に高いリターンが得られるという噂が流れています。Sonic エコシステムにはどのようなチャンスがあるのでしょうか?

エアドロップを取得するにはどうすればいいですか?

現在、エアドロップを取得するための証明書はポイントです。エアドロップポイントには3つの種類があります。パッシブポイント「PP」では、Web3ウォレットにホワイトリスト資産を保有することのみが必要です。アクティビティポイント「AP」は、参加プロジェクトに流動性としてホワイトリスト資産を提供する必要があります。 DApps ポイント「Gems」エコシステム開発者は、エコシステムへの貢献に対して「Sonic Gems」の割り当てを取得できます。

エアドロップを取得するにはどうすればいいですか?

現在、エアドロップを取得するための証明書はポイントです。エアドロップポイントには3つの種類があります。パッシブポイント「PP」では、Web3ウォレットにホワイトリスト資産を保有することのみが必要です。アクティビティポイント「AP」は、参加プロジェクトに流動性としてホワイトリスト資産を提供する必要があります。 DApps ポイント「Gems」エコシステム開発者は、エコシステムへの貢献に対して「Sonic Gems」の割り当てを取得できます。

オンチェーンアナリスト @phtevenstrong が推定した APR と提供された戦略によると、ユーザーが参加して良好なリターンを得る方法は数多くあります。

$Sトークンは現在流通供給量が十分であり、VCシェアがないため希薄化のリスクはありません。現在、流動性のほぼ半分がロックされています。「総供給量の31％がステークされ、$Sの5〜10％がDeFiプロトコルでロックされています。」 6 か月後に 50% のエアドロップが発生すると仮定すると、この期間中の平均累積 TVL は、TVL が 3 億ドルのときに追加の APR +20%、5 億ドルのときに追加の APR +12.5% になると推定されます。

基本ポイントマイニング戦略

Rings Protocol の scETH 循環戦略: Rings Protocol に Ethereum (ETH) をステーキングすることで、収益のある scETH が発行されます。その後、scETH は Euler プラットフォーム上で Wrapped Ether (WETH) を借り入れるために担保設定され、融資対価値比率 (LTV) は 91.5% に設定されます。借りたWETHを再度投資することで、理論的には10倍のレバレッジを実現できます。 Rings ポイントと rEUL 報酬を考慮せずに、この戦略の理論上の年間収益率 (APR) は 87.49% に達する可能性があります。

Silo Finance の stS/S ヘッジ サイクル戦略

Silo Finance で stS トークンを借りて、95% LTV を設定し、20 倍のレバレッジを実現します。借りたstSトークンは担保にすることができ、ステーキングを通じて2.4%の貸付収入と5.3%のステーキング収入を得ることができます。プロセス全体を完了すると、10% のポイント報酬が追加され、総収益が増加します。この戦略の基本リターンは 7.7% で、これに 10% のポイントボーナスが加わり、合計 17.7% になります。完全な戦略の APR は最大 74% になります。

リバースヘッジ裁定取引戦略

リバースヘッジ裁定取引戦略

Silo Finance で stS トークンを借りると、8 倍のポイントボーナスがもらえます。その後、stS トークンは貸し出され、4.1% の貸出利回りが得られます。毎日 0.5 サイロポイントのボーナスを獲得できます。この戦略の基本リターンは 4.1%、1 日の報酬は 0.5 Silo ポイントです。リターンは高くありませんが、リスクは比較的小さくなります。

MeMe市場が徐々に落ち着いた後、DeFiが再び世間の注目を集めるようになりました。 DeFiを専門とするSonicは、最初の3か月で素晴らしい成長を遂げました。DeFaiの概念を統合した後、Sonicの高性能チェーンとAIを使用して新しいDeFiパラダイムを作成し、前方の誇大宣伝と後方のMonadの圧力の下で足場を築く方法は何ですか？多くのプロジェクト間の競争の中で、より興味深いイノベーションが生まれ、市場に新たな活力をもたらすことが期待されます。