Bagaimana Cowswap mendorong pertumbuhan nilai token dengan integrasi likuiditas yang terdiversifikasi dan perlindungan MEV?

Bitget App

Trading lebih cerdas

Lihat versi asli

远山洞见2024/11/07 07:07

Oleh:远山洞见

I. Pengenalan Proyek

Cowswap adalah platform perdagangan terdesentralisasi yang menggunakan mekanisme "lelang batch" unik untuk penemuan harga dan menggabungkan "tumpang tindih permintaan" untuk mencapai transaksi langsung peer-to-peer. Ini berbeda dari pembuat pasar otomatis tradisional. Cowswap tidak mengeksekusi transaksi secara real-time, tetapi mengumpulkan pesanan di luar rantai dan menentukan harga penyelesaian yang seragam melalui pemrosesan batch, memberikan pengguna pengalaman perdagangan yang lebih baik.

Platform ini memberikan perhatian khusus pada masalah transaksi tidak adil yang disebabkan oleh penambang yang dapat mengekstraksi nilai. Cowswap didasarkan pada versi kedua dari protokol Gnosis, yang dikembangkan oleh tim Gnosis. Ini bertujuan untuk secara fundamental menghindari serangan preemptive dan sandwich yang disebabkan oleh MEV melalui agregasi di luar rantai dan penyelesaian di dalam rantai yang seragam, memberikan pengguna lingkungan perdagangan yang lebih adil.

Selain itu, Cowswap tidak hanya mencapai efisiensi pemanfaatan likuiditas yang lebih tinggi melalui mekanisme berbagi likuiditas CoW, tetapi juga mengintegrasikan sumber likuiditas dari bursa terdesentralisasi utama seperti Uniswap. Di masa depan, ini akan lebih berkembang ke lebih banyak DEX. Pengguna hanya perlu menandatangani di luar rantai sekali untuk menyelesaikan transaksi, dan hanya perlu membayar biaya ketika transaksi berhasil, membuat transaksi lebih nyaman.

Bagaimana Cowswap mendorong pertumbuhan nilai token dengan integrasi likuiditas yang terdiversifikasi dan perlindungan MEV? image 0

II. Sorotan Proyek

1. Pemrosesan batch dan pengurangan biaya: Cowswap menggunakan model lelang batch untuk mengumpulkan dan memproses beberapa pesanan untuk menyelesaikan transaksi pada harga penyelesaian yang seragam. Ini tidak hanya mengurangi biaya gas untuk setiap transaksi, tetapi juga meningkatkan efisiensi pemrosesan secara keseluruhan, memungkinkan pengguna menikmati pengalaman perdagangan dengan biaya lebih rendah.

2. Melindungi dari serangan MEV: Mekanisme Cowswap secara efektif mencegah serangan preemptive dan sandwich yang disebabkan oleh nilai yang dapat diekstraksi penambang (MEV). Melalui agregasi di luar rantai dan penyelesaian di dalam rantai yang seragam, semua pesanan dieksekusi pada harga yang sama, membuat transaksi lebih adil dan melindungi kepentingan pengguna.

3. Pencocokan cerdas dan fleksibel: Pengguna dapat dengan mudah mengajukan niat transaksi, dan "pencari" Cowswap secara otomatis menemukan jalur transaksi terbaik dan mencocokkannya, tanpa perlu pengguna memilih secara manual. Pesanan yang tidak dapat dicocokkan secara langsung akan dieksekusi melalui likuiditas eksternal untuk memastikan setiap transaksi diselesaikan pada harga terbaik.

4. Dukungan likuiditas yang beragam: Cowswap mengintegrasikan likuiditas dari DEX utama seperti Uniswap, dan akan berkembang ke lebih banyak platform di masa depan. Sumber likuiditas yang beragam ini memastikan transaksi yang lancar dan pengalaman penetapan harga yang lebih baik. Pengguna hanya perlu menandatangani di luar rantai sekali, dan pesanan yang tidak berhasil tidak dikenakan biaya, membuat transaksi lebih nyaman dan bebas stres.

III. Ekspektasi Nilai Pasar

Cowswap ($COW) adalah protokol perdagangan terdesentralisasi yang berfokus pada pencegahan serangan MEV melalui mekanisme lelang batch yang unik. Berdasarkan sirkulasi saat ini dari 264 juta token $COW dan harga satuan 0,5587 dolar, nilai pasar sirkulasi $COW adalah $150.486.524.

Untuk memperkirakan harga satuan token $COW ketika konsisten dengan nilai pasar proyek protokol perdagangan serupa, token dapat dihitung sebagai berikut

Jenis proyek acuan dan ekspektasi nilai pasar

Jito ($JTO) - Infrastruktur MEV Solana

Harga token: 2,27 dolar

Kapitalisasi pasar: $292.415.717,477

Jika nilai pasar sirkulasi $COW sama dengan $JTO, harga satuan token sekitar 1,11 dolar

Peningkatan: + 98,6% dari harga saat ini

Raydium ($RAY) - Buku Pesanan AMM On-Chain

```html

Harga token: 4.63 dolar

Kapitalisasi pasar: $1,222,334,266.384

Jika nilai pasar beredar $COW sama dengan $RAY, harga satuan token sekitar 4.63 dolar

Peningkatan: + 728.9% dari harga saat ini

Uniswap ($UNI) - Protokol Perdagangan Terdesentralisasi

Harga satuan: 8.94 dolar

Kapitalisasi pasar: $5,358,521,603.103

Jika nilai pasar beredar $COW sama dengan $UNI, harga satuan token sekitar 20.28 dolar

Peningkatan: + 3531.6% dari harga saat ini

IV. Ekonomi Token

Token asli dari Protokol CoW adalah COW, dan desain ekonomi tokennya bertujuan untuk mempromosikan tata kelola, insentif, dan penangkapan nilai dari protokol.

Total pasokan: 1 miliar token COW.

Rasio alokasi

Komunitas dan ekosistem: 40%

Tim dan konsultan: 25%

Investor: 20%

Cadangan: 15%

Penggunaan token

Tata kelola: Pemegang token COW dapat berpartisipasi dalam tata kelola CoW DAO, memberikan suara pada parameter kunci dan arah pengembangan protokol, serta memastikan kepentingan bersama komunitas.

Mekanisme Insentif: Token COW digunakan untuk memberi penghargaan kepada pemecah masalah yang menyediakan jalur perdagangan terbaik dalam protokol, mendorong mereka untuk terus mengoptimalkan pelaksanaan perdagangan dan meningkatkan Pengalaman Pengguna.

Protokol CoW berencana untuk memperkenalkan mekanisme biaya protokol. Sebagian dari pendapatan akan digunakan untuk membeli kembali dan menghancurkan token COW, mengurangi pasokan pasar dan berpotensi meningkatkan nilai token.

V. Tim dan pembiayaan

Tim: Cowswap dipimpin oleh Anna George (co-founder dan CEO) dan Olga Fetisova (pemimpin data). Tim ini memiliki latar belakang teknis yang mendalam dan pengalaman industri, berdedikasi untuk membangun platform perdagangan terdesentralisasi yang aman dan adil.

Pembiayaan: Cowswap menyelesaikan pembiayaan penempatan pribadi senilai $23 juta pada 30 Maret 2022, dengan investor termasuk 0x, 1kx, Blockchain Capital, Ethereal Ventures, Robot Ventures, SevenX Ventures, Delphi Digital dan lembaga terkenal lainnya. Selain itu, juga menarik beberapa Ahli Materi Pelajaran dan investor senior untuk berpartisipasi.

VI. Peringatan Risiko

1. Volatilitas pasar. Harga pasar cryptocurrency berfluktuasi besar, dan nilai token Cowswap tidak terkecuali. Ketika pasar baik, peningkatan mungkin sangat menarik, tetapi kerugian saat jatuh juga bisa sangat cepat. Sebelum berinvestasi, Anda harus mengevaluasi toleransi risiko Anda dan tidak memiliki mentalitas "hanya naik dan tidak turun"

2. Masalah likuiditas. Meskipun Cowswap mengintegrasikan berbagai sumber likuiditas, ketika kondisi pasar buruk, likuiditas mungkin juga tidak mencukupi, yang akan mempengaruhi kelancaran transaksi dan stabilitas harga. Selama jam perdagangan puncak, mungkin ada transaksi lambat atau peningkatan slippage.

3. Tekanan kompetitif. Cowswap menghadapi persaingan ketat dari platform perdagangan terdesentralisasi lainnya, seperti Uniswap, Sushiswap, dan proyek lain yang terus meluncurkan fitur baru. Persaingan ini dapat mempengaruhi pertumbuhan pengguna Cowswap dan pangsa pasar, dan bahkan dapat mempengaruhi nilai jangka panjang token.

VII. Tautan resmi

Situs web ：https://cow.fi/

Twitter：https://x.com/CoWSwap

Discord：https://discord.com/invite/cowprotocol

```

Disclaimer: Konten pada artikel ini hanya merefleksikan opini penulis dan tidak mewakili platform ini dengan kapasitas apa pun. Artikel ini tidak dimaksudkan sebagai referensi untuk membuat keputusan investasi.

PoolX: Kunci untuk token baru.

APR hingga 12%. Selalu aktif, selalu dapat airdrop.

Kunci sekarang!

Kamu mungkin juga menyukai

ETF kripto spot Hong Kong akan mengalami 'pertumbuhan substansial' pada tahun 2025, kata eksekutif OSL

Ryan Miller, direktur pelaksana OSL, mengatakan bahwa ETF kripto Hong Kong diperkirakan akan mengalami "pertumbuhan substansial" dalam volume dan arus masuk. Faktor makroekonomi dan inisiatif regulasi lokal mendukung ETF spot, kata Miller kepada The Block.

The Block•2024/12/24 14:12

Mengapa peluncuran opsi ETF bitcoin menandai tonggak penting bagi perdagangan kripto institusional

Peluncuran opsi pada ETF bitcoin spot menandai tonggak penting bagi derivatif kripto, dengan volume perdagangan yang signifikan menunjukkan peningkatan keterlibatan institusional. Opsi pada ETF bitcoin spot dapat mengurangi volatilitas harga bitcoin dengan meningkatkan likuiditas pasar — meskipun kondisi awal menunjukkan volatilitas tinggi yang berkelanjutan saat produk ini melalui penemuan harga, kata seorang analis.

The Block•2024/12/24 11:56

MicroStrategy berupaya meningkatkan saham hingga miliaran untuk pembelian bitcoin lebih banyak

MicroStrategy, pemilik korporat terbesar bitcoin, telah mengusulkan untuk menambah jumlah sahamnya di perusahaan. Pemegang saham akan memberikan suara pada proposal untuk meningkatkan saham biasa Kelas A sebanyak 10 miliar dan saham preferen sebanyak 1 miliar.

The Block•2024/12/24 10:01

ETF Kripto pada 2025: Apa yang Akan Terjadi pada Solana, Hedera, dan Lainnya?

Bitcoin ETF memasuki pasar pada Januari 2024, diikuti dengan persetujuan Ethereum ETF yang mulai diperdagangkan pada Juli. Menambahkan dukungan untuk berbagai aset digital akan menjadi bagian penting dari cerita ETF kripto pada 2025 dan seterusnya.

The Block•2024/12/24 10:01